今夜、米連邦準備制度理事会（FRB）の利上げはほぼ確定、市場はウォッシュ氏の発言に注目：継続的な利上げのシグナルが出るか？
市場が本当に注目しているのは、「ドットチャート」が今年残り何回利上げがあるのかを示すこと、そしてウォッシュ氏が継続的な引き締めのシグナルを発するかどうかです。シティはこれを「ハト派的な利上げ」になると予想しており、ゴールドマン・サックスは今回の利上げに十分な経済的根拠がないと率直に述べています。スタンダードチャータードは利上げ自体が政策ミスであると考えています。もし強硬な連続利上げへの示唆があれば、市場は爆発的な反応を見せるでしょう。一番致命的なテールリスクは「予想外の据え置き」で、これによって信用危機と株式市場の激しい売りが引き起こされる恐れがあります。
今夜、「ハト派利上げ」？
米連邦準備制度理事会（FRB）は今夜利上げがほぼ確実視されているが、重要なのは「利上げ後の発言内容」だとされている。Citibankは今回の利上げを「微調整」と位置付け、今後の追加利上げが必ずしも必要ではないことを示唆したが、議長のパウエルが明確な先行き指針を示さない場合、市場は大きく変動する可能性があると警告している。一方、Goldman Sachsは、今回の利上げには十分な経済的根拠がないとし、インフレは一時的な要因に過ぎないと指摘、「シグナルを伴わない利上げ」になると予測している。
今夜の米連邦準備制度（FRB）による利上げを確信！米国債市場で「極端なショートポジション」
ウォール街の巨大企業の取引事業は「明暗が分かれる」状況に：JPMorgan Chase（JPM.US）は第3四半期の業績急増を予想、Bank of America（BAC.US）は減速を警告
JPモルガンは、第3四半期の取引および投資銀行収入が二桁成長となると予測し、株価の反発を促した。一方、バンク・オブ・アメリカは資金調 達の減少による収益横ばいを警告し、セクター全体の売りを引き起こした。
英国中央銀行が長期債権の売却を一時停止する予定、世界的な債務危機の中で最も積極的な「バランスシート縮小者」がブレーキを踏む
一度売れば半分損する、英国中央銀行は量的引き締めにブレーキをかけた。
流動性に懸念なし？米連邦準備制度理事会が再び「一時停止」を実施し、資産購入は10月中旬まで停止
米連邦準備制度は月曜日、次の段階で、準備管理の目的のための短期間国債購入操作を2か月連続で行わないと発表しました。これは、政策決定者が金融システムの銀行準備金水準に満足していることを示しています。
米連邦準備制度は2ヶ月連続でRMP債券の購入を停止し、銀行の準備金は依然として十分な範囲内 にあります。
米連邦準備制度は、10月14日までの次の月次サイクルにおいて、New York Fedの公開市場操作部門が準備金管理目的の国債購入（RMP）を一切実施しないと発表しました。この期間中、約15.6億ドルの再投資による債券購入を行います。9月9日時点で、米国銀行の準備金残高は3.04兆ドルで、年初から現在までの平均値である3.01兆ドルを上回っています。
バンク・オブ・アメリカが6％急落！CEOは第3四半期の取引収入が横ばいになると述べ、投資銀行収入が予想を下回る
Bank of America の CEO、Brian Moynihan は、昨年の第3四半期と比較して、今四半期の取引収入は「ほぼ横ばいになる」と述べました。これは、ウォール街が上半期に収益の急増を経験したことと対 照的です。また、投資銀行業務の費用が16億ドルから18億ドルの範囲になると予想しており、市場の期待する20億ドル近くには届かない見込みです。
原油価格、長期債券、利上げ圧力を恐れず、複数のウォール街機関は依然として米国株に強気―YardeniはAI減速懸念を軽視
ウォール街のほとんどのストラテジストは、利上げのペースが適度であり、企業の収益が強力で、インフレがアンカーから外れない限り、米国株の強気相場が続く可能性があると考えています。
SWIFTのブロックチェーン活用加速、シンガポール3行が銀行間トークン化預金取引に成功
10年米国債利回りが5%に迫り、米株が反落：ゴールドマン・サックスは逆張り強気、一度限りの「保険型利上げ」か、あるいは金融引き締めサイクルの再開か？
今週、米連邦準備制度理事会（FRB）の政策会議における最大の謎は、利上げの有無ではなくなったかもしれません。
ゴールドマン・サックスも「方針転換」：来週、FRBが利上げへ！
ゴールドマン・サックスは、政策を据え置くとの予測から来週の利上げ（25ベーシスポイント）を見込む方向に転換しましたが、この転向はインフレデータが極端に悪化したからではありません——8月のCPIは完璧とは言えませんが、警戒するほどではありません。本当の鍵は、ウォッシュのタカ派発言が市場の期待を「インフレデータが完璧でなければ利上げ」という形に導いた点です。もしここでFRBが引き下がるなら、信用は大きく損なわれ、長期金利は直ちに激しく反応する可能性があります。
CPI発表後、投資銀行が次々と「レポートを破棄」：年内利上げなし派は「降伏」、タカ派は来年1月までに3回の利上げを予想
TD証券は予測を最もタカ派に変更し、年間利率の不変から来年1月までに合計3回の利上げを予想しています。JPモルガンは9月と12月にそれぞれ1回の利上げ、10月は据え置きと予測しています。三菱UFJは9月に利上げ後、しばらく据え置き、12月に再度利上げする確率が最大60％と見ています。シティは9月の利上げ後、しばらく動かず、来年6月に再び利下げすると予測しています。
米国中間選挙が間近、ウォール街が議会の分裂に賭け、市場は穏やかな小休止を迎える可能性？
アメリカの中間選挙が近づく中、ウォール街では、民主党が下院を奪還し、共和党が上院を守る「分裂議会」の構図になるとの見方が広がっており、これにより急進的な政策が抑制され、不確実性が緩和されると考えられています。歴史的データによれば、1950年以降、共和党大統領の任期中に分裂議会が出現した場合、米株の年間平均上昇率は13.7%となり、共和党または民主党が議会を単独で支配した場合の8.3%や4.9%を上回っています。もし選挙結果が予想と異なった場合、市場は引き続き大きく変動する可能性があります。
ベセントが円の「急襲」に成功したが、なぜ米国債を制御できないのか？
メタマスクが分社、コンセンシスが独立へ
ヘッジファンドが円を積極的にロング：年末までに150を突破し、目標は140
ヘッジファンドは、年末までに米ドル/円が150を下回ると予想している。
過去5年間で最長！米国株の利益上昇トレンドが2021年以来の記録を更新し、次の決算期で再び大きな収益が期待される可能性
企業の堅調な収益見通しを背景に、米国株式はインフレ圧力の高まりによる衝撃に耐え、強い回復力を示していま す。
利上げ前に価格を固定！米連邦準備理事会の利率決定前夜、アジア太平洋地域の借り手がドル債を急増発行
火曜日、アジア太平洋地域の借り手が米ドル債券市場に殺到し、今年同地域で最も活発な発行ラッシュの一つとなりました。
DBSとシティ、SWIFTのトークン化技術を活用した初の週末・24時間365日対応の米ドル即時クロスボーダー決済を実施
強い非農業雇用統計がウォール街のタカ派期待を刺激！UBSも「タカ派転換」へ：年間据え置きを予測していたが、9月と12月にそれぞれ25ベーシスポイントの利上げを予測
UBSは、強力な非農業雇用報告の発表後、米連邦準備制度理事会が2026年に2回利上げを行うと予測しています。
ゴールド取引アラート：強気派と弱気派が4400ドル関門で激しく対立、利上げ観測が金価格を抑制、大国の買い増しは流れを変えられるか？
今週のbitcoinは穏やかなスタートを切ったが、on-chain activityは急増中―その理由はこちら
米国債市場は今週「政策の大きな試練」に直面：米財務省の買戻しは水曜日に倍増、CPIデータが金曜日に9月の利上げの行方を決定
債券トレーダーは警戒態勢を整え、米国のイールドカーブ両端でさらなる変動に備えています。
報道：Anthropicの上場は10月中旬に延期、「史上最大のIPO」はさらに待つ必要
「史上最大IPO」投資銀行コンペは誰が勝つのか？AnthropicがMorgan StanleyとGoldman Sachsの選定に近づく
AnthropicのIPO主幹事選定が大詰めを迎えており、モルガン・スタンレーが「左一」のメインアンダーライターを獲得する見込みとなっている。ゴールドマン・サックスがスタビリティ・エージェントを務める可能性があり、JPモ ルガン、シティ、バークレイズも重要なポジションを得ると予想されている。市場はAnthropicの評価額が2兆ドルを突破すると予想しているが、年換算収益650億ドルは強気な予測を下回っている。また、OpenAIとの競争がこの高い評価額に課題をもたらしている。
時価総額2兆円！Anthropic、史上最大のIPOとなる可能性、10月にロードショー開始、11月の中間選挙前に上場予定
関係者によると、Anthropicは最早で10月中旬にIPOのロードショーを開始し、11月の米国中間選挙の数日前に上場を完了する予定です。
AI投資が米製造業の雇用回復を後押し、強い雇用統計が9月の利上げに追い風、クリーブランド連邦準備銀行総裁が再びタカ派発言
米国の8月の雇用増加は予想外に力強く、製造業や建設業などの商品生産業界が今回の雇用拡大の重要な推進力となっています。
米国の製造業および建設業の雇用増加がサービス業を上回り、AIインフラが主な要因となっている
過去6カ月間、米国の商品生産業界における給与雇用者数は0.6%増加し、2023年以来同時期としては最高となり、サービス業の0.4%の上昇率を上回りました。過去3カ月間、米国製造業の新規雇用は4.3万人に達し、2022年末以来最も力強い四半期の実績となりました。シティのエコノミストは、製造業と建設業による最近の改善は、大規模なAI構築と密接な関連があると述べています。
AnthropicがIPOの主幹事選定に近づき、早ければ来週にも書類を提出へ
