Крупнейшее IPO в истории! SpaceX, как сообщается, планирует выйти на биржу в следующем году, привлечь более 30 миллиардов долларов и достичь целевой оценки в 1,5 триллиона долларов.

По сообщениям, SpaceX планирует провести IPO в середине или во второй половине 2026 года. Если SpaceX реализует план по продаже 5% акций, объем привлечённых средств достигнет примерно 40 миллиардов долларов, что значительно превысит рекорд Saudi Aramco в 29 миллиардов долларов в 2019 году. После появления этой новости акции EchoStar, согласившейся продать SpaceX лицензию на спектр, в ходе торгов подскочили на 12%, а затем снизились и закрылись с ростом примерно на 6%.

Автор: Бао Илон

Источник: Wallstreetcn

SpaceX продвигает план IPO, предполагаемый объем привлечённых средств значительно превысит 30 миллиардов долларов, что может стать крупнейшим размещением в истории.

9 декабря, по данным Bloomberg, принадлежащая Илону Маску компания SpaceX планирует провести IPO в середине или во второй половине 2026 года, а объем финансирования значительно превысит 30 миллиардов долларов. Сообщается со ссылкой на информированные источники, что целевая оценка компании составляет около 1,5 триллиона долларов.

Если SpaceX реализует план по продаже 5% акций, объем привлечённых средств достигнет примерно 40 миллиардов долларов, что значительно превысит рекорд Saudi Aramco. В 2019 году Saudi Aramco привлекла 29 миллиардов долларов, став крупнейшим IPO в мире. Стоит отметить, что тогда Saudi Aramco продала только 1,5% акций, что значительно ниже доли свободного обращения большинства публичных компаний.

После появления этой новости акции других космических компаний во вторник выросли. Акции EchoStar, согласившейся продать SpaceX лицензию на спектр, в ходе торгов подскочили на 12%, а затем снизились и закрылись с ростом примерно на 6%. Акции космической транспортной компании Rocket Lab выросли на 3,6%.

(Акции космических компаний растут)

Ожидается, что часть средств, привлечённых в ходе IPO, SpaceX направит на разработку космических дата-центров, включая закупку необходимых для работы чипов. Однако в сообщении отмечается, что сроки выхода на биржу могут быть скорректированы в зависимости от рыночной ситуации, и IPO может быть отложено до 2027 года.

Быстро растущая выручка поддерживает оценку

По сообщениям информированных источников, SpaceX ожидает выручку в 2025 году около 15 миллиардов долларов, а в 2026 году — 22–24 миллиарда долларов, при этом большая часть доходов поступает от бизнеса Starlink.

Ускорение подготовки к IPO частично связано с быстрым ростом спутникового интернет-сервиса Starlink, перспективами прямого подключения мобильных устройств, а также прогрессом в разработке ракеты Starship для миссий на Луну и Марс.

6 декабря Илон Маск написал на платформе X:

SpaceX на протяжении многих лет сохраняет положительный денежный поток, дважды в год проводит регулярный выкуп акций, обеспечивая ликвидность для сотрудников и инвесторов.

Он отметил, что рост оценки компании является результатом прогресса Starship и Starlink, а также получения глобального спектра для прямого подключения мобильных устройств, что значительно расширило потенциальный рынок компании.

Ранее руководители SpaceX неоднократно высказывали идею выделения бизнеса Starlink в отдельную публичную компанию. Президент компании Gwynne Shotwell впервые озвучила эту концепцию в 2020 году.

Продвижение плана IPO всей компании означает, что вариант выделения Starlink в отдельную компанию, возможно, отложен.

Внутренние сделки с акциями идут впереди

Параллельно с подготовкой к IPO, SpaceX недавно завершила очередной раунд внутренних продаж акций.

По сообщениям информированных источников, на текущем вторичном рынке SpaceX установила цену за акцию примерно в 420 долларов, что дает компании оценку выше ранее сообщавшихся 800 миллиардов долларов.

Компания разрешила сотрудникам продать акции примерно на 2 миллиарда долларов, при этом SpaceX также выкупит часть акций. Сообщается, что эта стратегия оценки направлена на установление справедливой рыночной стоимости компании перед IPO.

К основным долгосрочным инвесторам SpaceX относятся фонд Founder’s Fund Питера Тиля, 137 Ventures под руководством Джастина Фишнера-Вольфсона, а также венчурная компания Valor Equity Partners.

Fidelity Investments также является важным инвестором, а материнская компания Google — Alphabet — также владеет долей.