Euro cai para a mínima de 17 meses, rumores de eleições antecipadas na Espanha aumentam preocupações

O CEO da BP (BP.US) afirmou: ajustamos as refinarias para mudar o foco da produção de combustível de aviação para a produção de diesel.

A empresa de energia canadense Cenovus irá adquirir a Athabasca Oil por meio de uma combinação de dinheiro e ações, ao preço de 12,00 dólares canadenses por ação.

1. Na segunda-feira, a curva de rendimento dos títulos japoneses ficou mais inclinada, com o mercado apresentando pouca volatilidade antes dos leilões dos títulos de 10 e 30 anos previstos para esta semana. 2. Há relatos de que o Banco Central do Japão pode confirmar que a inflação potencial já atingiu a meta de 2%. 3. O rendimento de referência de 10 anos subiu momentaneamente 1 ponto base em relação ao fim da semana passada, para 3,11%, mas recuou para cerca de 3,085% com compras após a queda; o rendimento de 5 anos caiu para aproximadamente 2,365%. 4. Os títulos de prazos mais longos não acompanharam a baixa, com o rendimento do título de 30 anos aumentando cerca de 2,5 pontos base para 4,23%, enquanto o rendimento de 40 anos subiu cerca de 3,9 pontos base nas plataformas eletrônicas. 5. O rendimento de 2 anos caiu 1 ponto base para cerca de 1,905%, com a inclinação da curva se tornando mais evidente após as 9h45 da manhã. 6. Após o almoço, os contratos futuros de títulos do governo oscilaram em faixa estreita, ainda sob pressão de inclinação da curva; o rendimento de 10 anos subiu levemente para perto de 3,085% e o de 30 anos para 4,23%. 7. A inclinação observada hoje pode indicar maior cautela dos investidores em relação ao leilão de 30 anos de quinta-feira do que ao de 10 anos de terça-feira; profissionais de corretoras japonesas expressaram desejo de ver o rendimento de 10 anos retornar ao patamar anterior até o fim das ofertas, garantindo assim uma condução estável do leilão. 8. O ministro das Finanças e o primeiro-ministro japoneses tentam evitar pânico no mercado de renda fixa. O ministro declarou que o primeiro-ministro não está buscando uma política de reinflação, enquanto o primeiro-ministro ressaltou em seu discurso que não pretende financiar a prevista redução do imposto de consumo com títulos lastreados em déficit. 9. No entanto, muitos participantes de mercado acreditam que conselheiros econômicos do primeiro-ministro têm postura inclinada à reinflação, tornando difícil convencer o mercado. 10. O presidente do Banco Central do Japão afirmou anteriormente que a inflação potencial está se aproximando de 2%, sendo importante mantê-la estável nesse nível, e que os riscos de ultrapassagem estão aumentando. 11. Os contratos overnight index swap indicam probabilidade de 12% para aumento de juros de 25 pontos base na reunião de outubro, abaixo dos 15% da sexta-feira passada; para dezembro, a probabilidade cai para 90,5% contra os 96% anteriores. 12. O índice Nikkei subiu cerca de 2,4% para 69.946,86 pontos e o dólar/iene está cotado a 157,77.

Hauke Siemssen, do Commerzbank na Alemanha, afirmou em um relatório que a dinâmica do mercado de títulos da zona do euro está se tornando cada vez mais preocupante. Na última sexta-feira, o rendimento dos títulos franceses de 10 anos atingiu o maior nível em vários anos devido a preocupações fiscais, e o spread em relação aos títulos equivalentes alemães também se ampliou significativamente. O mercado se acalmou nesta segunda-feira, com os rendimentos dos títulos franceses e o spread abaixo do pico de sexta, mas a tendência persiste: os rendimentos dos títulos franceses continuam subindo, enquanto os rendimentos dos títulos alemães estão caindo. Siemssen destacou que o movimento de venda refletido pela ampliação do spread parece estar se auto-reforçando, e que o comportamento recente lembra, em certa medida, a crise da dívida soberana. De acordo com dados da Tradeweb, o rendimento dos títulos franceses de 10 anos subiu 4,9 pontos-base para 4,906%, abaixo do pico de 4,993% registrado na sexta-feira. O spread entre os rendimentos dos títulos franceses e alemães de 10 anos caiu para 145,90 pontos-base, abaixo do pico de 158,67 pontos-base de sexta-feira. É necessário monitorar o andamento da política fiscal francesa e as mudanças no sentimento do mercado; se o spread continuar a se ampliar, pode pressionar o mercado de títulos da zona do euro e impactar o apetite geral por risco.