“Big short” Burry chuyển sang quyền chọn bán trên Nasdaq và ETF bán dẫn, cảnh báo sẽ đạt đỉnh trong 9 tháng tới

Theo thông tin từ ứng dụng Tong Finance APP, nhà đầu tư Michael Burry, người đã dự đoán chính xác khủng hoảng tài chính năm 2008 nhờ phát hiện những khuyết điểm nghiêm trọng của thị trường thế chấp dưới chuẩn tại Mỹ, hiện tập trung phần lớn các khoản đặt cược bán khống vào quyền chọn bán của chỉ số Nasdaq 100 (NDX) và VanEck Semiconductor ETF (SMH), dự đoán thị trường có thể đạt đỉnh trong chín tháng tới.

Burry cho biết trong bài viết mới nhất trên Substack của mình vào Chủ nhật tuần trước rằng ông đã chuyển phần lớn các vị thế bán khống trước đây sang quyền chọn, hiện tại quyền chọn bán của Nasdaq 100 và VanEck Semiconductor ETF gần như chiếm toàn bộ vị thế bán khống của ông. Quyền chọn bán cho phép nhà đầu tư có quyền bán cổ phiếu hoặc chỉ số tại một mức giá cố định trước ngày xác định, và họ có thể thu lợi nếu giá giảm.

Burry tập trung đặt cược bán khống vào lĩnh vực công nghệ

Burry cho biết quyền chọn bán của Nasdaq 100 sẽ đáo hạn vào tháng 4 năm 2027 và nhận định rằng trong môi trường biến động thấp, vị thế này tương đối rẻ và phù hợp với thời gian đầu tư của ông.

"Tôi nghĩ chúng ta đang ở trong khoảng 0 đến 9 tháng trước khi đạt đỉnh lớn," Burry viết, và bổ sung rằng khi các chỉ số chính vượt qua các mức cao mới, những tháng cuối của thị trường bò có thể xảy ra biến động dữ dội.

Burry cho biết VanEck Semiconductor ETF tập trung vào một số cổ phiếu bán dẫn nóng nhất và tăng quá mức trên thị trường, khiến quỹ này trở thành công cụ hấp dẫn cho các khoản đặt cược bán khống của ông.

Theo Burry, Nvidia chiếm 19,6% quỹ ETF này, TSMC chiếm 9,3%, AMD chiếm 5,6%. Broadcom, Micron Technology, Marvell Technology và Applied Materials mỗi bên chiếm khoảng 5% vị trí trong quỹ.

"Hiện tại, gần như toàn bộ vị thế bán khống của tôi đều được thể hiện qua quyền chọn bán của VanEck Semiconductor ETF và chỉ số Nasdaq 100," ông viết.

Quyền chọn bán của Burry dành cho VanEck Semiconductor ETF sẽ đáo hạn vào tháng 6 năm 2027, với khoảng 20% đang ở tình trạng out-of-the-money. Ông dự đoán rằng trước khi ETF cơ sở hoặc chỉ số Nasdaq 100 giảm 20%, giá trị của các quyền chọn này sẽ tăng đáng kể.

Các khoản đặt cược bán khống khác của Burry vẫn còn

Burry cho biết ông tiếp tục nắm giữ quyền chọn bán dài hạn với Oracle và Palantir Technologies. Ông đã đóng các vị thế bán khống khác và chuyển sang quyền chọn bán của chỉ số Nasdaq 100 và VanEck Semiconductor ETF.

Về Palantir, Burry thừa nhận cổ phiếu này gần đây đóng cửa ở mức cao lịch sử và có thể tiếp tục tăng. Theo bài viết của ông, kể từ tháng 6 khi ông đóng một nửa vị thế bán khống, giá cổ phiếu đã tăng gấp đôi và sau đó ông đã rút hết vốn khi chuyển sang quyền chọn bán.

Ông còn cho biết, ông "đã mua một vài loạt cổ phiếu ưu đãi và bán ra" các vị thế cổ phiếu phổ thông của Fannie Mae và Freddie Mac để đạt được toàn bộ khoản lỗ thuế trên hai "đại gia" thế chấp này.

Trên Stocktwits, tâm lý của nhà đầu tư cá nhân đối với VanEck Semiconductor ETF là "bán khống", đối với Invesco QQQ Trust Series 1 (QQQ) theo dõi cổ phiếu Nasdaq 100 là "mua vào". Với Oracle là "bán khống", còn với Palantir là "cực kỳ mua vào". Từ đầu năm đến nay, VanEck Semiconductor ETF đã tăng hơn 67%, Palantir tăng 17,6%, Oracle giảm 26,5%.