Musk nazwał transakcję na paśmie 800MHz trzęsieniem ziemi, trzy największe spółki telekomunikacyjne gwałtownie spadły po sesji
Elon Musk ogłosił, że SpaceX uzyskało dostęp do pasma 800MHz, nazywając to „trzęsieniem ziemi w branży”. Decyzja ta spowodowała gwałtowny spadek cen akcji telekomunikacyjnych gigantów takich jak AT&T i Verizon po zamknięciu giełdy, podczas gdy akcje SpaceX wzrosły wbrew trendowi. Rynek obawia się, że satelitarna komunikacja mobilna może zrewolucjonizować tradycyjny układ sił w branży.
Zgodnie z informacjami Woofun AI, dyrektor generalny SpaceX (SPCX.US), Elon Musk, określił przejęcie przez firmę pasma 800 MHz jako wydarzenie o "sejsmicznym" znaczeniu w amerykańskim sektorze satelitarnej łączności mobilnej, podkreślając, że kluczowy element budowy ogólnokrajowej sieci zasięgu sygnału komórkowego jest już na miejscu.
Ta decyzja strategiczna szybko wywołała efekt domina na rynku kapitałowym, poważnie podważając defensywne strategie tradycyjnych gigantów telekomunikacyjnych. Musk, na platformie społecznościowej X, powołał się na opinię inwestora Tesli (TSLA.US), Sawyera Merritta, podkreślając, że pasmo niskiej częstotliwości zapewnia "lepszy zasięg wewnątrz budynków" i potrafi przenikać przez ściany oraz inne przeszkody. W odpowiedzi na wątpliwości zgłoszone przez założyciela firmy Social Capital, Chamatha Palihapitiyę, Musk stwierdził, że choć przeciętny obserwator może nie doceniać tego wydarzenia, osoby znające branżę doskonale wiedzą, że stanowi ono punkt zwrotny w walce o pasma częstotliwości. Na płaszczyźnie technologicznej SpaceX przejęło w sumie 14 MHz sparowanego pasma od firmy Grain Management, by uzupełnić posiadane już pasmo 2 GHz i rozwiązać problem połączenia Starlink Mobile wewnątrz budynków. W aspekcie regulacyjnym, Amerykańska Federalna Komisja Łączności udzieliła SpaceX we wtorek zezwolenia na wdrożenie 15 000 urządzeń do obsługi satelitarnej łączności mobilnej (MSS), bez konieczności płacenia czynszu operatorom naziemnym.
Jednak CEO AT&T (T.US), John Stankey, wypowiada się sceptycznie, podkreślając, że technologia wciąż zależy od femtokomórek poprawiających zasięg wewnątrz budynków i napotyka na przeszkody regulacyjne, dlatego szansa na uruchomienie usług komunikacji mobilnej przez SpaceX jest bardzo mała.
Ten spór dotyczący kierunków technologicznych jest de facto starciem dwóch modeli infrastruktury: satelitarnej łączności bezpośredniej i naziemnych stacji bazowych.
Rynek głosuje prawdziwymi pieniędzmi – segment telekomunikacyjny przeżywa silne spadki, podczas gdy SpaceX idzie pod prąd. Z danych zebranych przez Woofun AI wynika, że akcje AT&T po sesji spadły o 6,59% do 23,23 USD, choć podczas zakończenia regularnej sesji wzrosły wcześniej o 1,63%; akcje Verizon (VZ.US) Communications Inc. po sesji straciły 5,70% i kosztują 43,71 USD; T-Mobile (TMUS.US) US Inc. po sesji straciło 6,10%, osiągając cenę 160,86 USD.
Dla porównania, kurs akcji SPCX w handlu posesyjnym wzrósł o 3,11% do 165,57 USD. Współzałożyciel firmy Deepwater Asset Management, Gene Munster, zauważył, że prawdopodobnie wkrótce pojawi się pionowo zintegrowany smartfon z funkcją Starlink, którego oferowane możliwości i przewaga kosztowa będą stanowić bezpośrednie zagrożenie dla Apple (AAPL.US) oraz Samsung Electronics. Nawet jeśli Musk zaprzeczył rychłemu wypuszczeniu smartfona, rynek już postrzega SpaceX jako potencjalnego disruptora w sferze sprzętowej, a ta różnica w oczekiwaniach gwałtownie przesuwa kapitał z tradycyjnych akcji telekomunikacyjnych do spółek z sektora satelitarnego.
W dłuższej perspektywie plan Starlink dąży do przebudowy granic rynku amerykańskich operatorów telekomunikacyjnych poprzez pionową integrację zasobów częstotliwości. Pozyskanie pasma niskiej częstotliwości nie tylko rozwiązuje fizyczną barierę przenikalności sygnału, ale na poziomie regulacyjnym ustanawia prawo do niezależnego działania poza siecią naziemną.
Mimo że tradycyjni operatorzy kontratakują, wskazując na ograniczenia technologiczne i bariery regulacyjne, silne wahania na rynkach kapitałowych pokazują, że inwestorzy zaczynają na nowo oceniać potencjał satelitarnej łączności mobilnej jako alternatywy dla tradycyjnych sieci komórkowych. Wraz z postępem wdrażania 15 000 urządzeń MSS oraz potencjalną konkurencją w segmencie inteligentnych terminali, konkurencja na amerykańskim rynku telekomunikacyjnym przekształca się z wyścigu o pokrycie naziemne w wielowymiarową grę o integrację naziemną, powietrzną i kosmiczną.
Zastrzeżenie: Treść tego artykułu odzwierciedla wyłącznie opinię autora i nie reprezentuje platformy w żadnym charakterze. Niniejszy artykuł nie ma służyć jako punkt odniesienia przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych.
Może Ci się również spodobać
Akcje Humana gwałtownie wzrosły, ponieważ firma stała się największym beneficjentem oceny gwiazdkowej Medicare na 2027 rok
W piątkowych notowaniach przed otwarciem, akcje Humana (HUM.N) wzrosły o 15%, po tym jak analitycy wskazali, że ten ubezpieczyciel zdrowotny będzie największym beneficjentem nowych ocen gwiazdkowych „Medicare Advantage” w 2027 roku. Humana poinformowała, że wraz z poprawą jakości opieki medycznej i wskaźników doświadczenia członków, do 2027 roku aż 95% jej uczestników programu „Medicare Advantage” będzie korzystać z planów ocenionych na cztery gwiazdki lub więcej, co stanowi znaczny wzrost w porównaniu z 20% w 2026 roku. Według analityków JPMorgan, oczekiwali oni wcześniej, że ten udział wyniesie od 60% do 70%. Departament Zdrowia USA stosuje skale ocen od jednej do pięciu gwiazdek dla planów „Medicare Advantage” i planów leków na receptę. Wyższe oceny przekładają się na bonusy od rządu, sięgające nawet dziesiątków miliardów dolarów, oraz pomagają zwiększać liczbę uczestników planu. Analitycy wskazują, że oceny Humana przewyższają te uzyskane przez większych konkurentów – JPMorgan prognozuje, że odsetek planów UnitedHealth Group (UNH.N) ocenionych na cztery gwiazdki lub więcej spadnie z 81% do około 67%, a w przypadku CVS Health (CVS.N) z 84% do około 70%. Departament Zdrowia USA podał w czwartek wieczorem, że ogólnie ok. 71% uczestników planów leków na receptę „Medicare Advantage” będzie mieć plany ocenione na cztery gwiazdki lub więcej w 2027 roku. Elizabeth Anderson, analityczka z Evercore ISI, podkreśliła, że Humana odnotowała poprawę wskaźników jakości planów leków na receptę, jakości planów zdrowotnych oraz wskaźników readmisji do szpitala. Jej zdaniem, poprawa ta „odzwierciedla znaczenie jakie zarząd przywiązywał do tych wskaźników w ostatnim roku”. Ubezpieczyciele zdrowotni oferują na zlecenie rządu program „Medicare Advantage” dla osób starszych (65+) oraz osób niepełnosprawnych. Health Insurer Shares Health Insurer Shares https://www.reuters.com/graphics/HUMANA-STOCKS/HUMANA-STOCKS/klpyrmnrnvg/Pasted%20image%201791541059298.png
Wykres – Amerykańskie fundusze akcji odnotowały pierwszy tygodniowy odpływ środków od trzech tygodni
Reuters, 9 października - Po dwóch kolejnych tygodniach napływu kapitału, w tygodniu kończącym się 7 października amerykańskie fundusze akcji odnotowały odpływ środków. Inwestorzy realizowali zyski podczas wzrostu rynku, a jednocześnie wyrażali obawy dotyczące rosnących rentowności obligacji skarbowych i utrzymujących się wysokich cen ropy naftowej. Dane LSEG Lipper pokazują, że w tym tygodniu inwestorzy netto wykupili 5.11 miliarda dolarów z amerykańskich funduszy akcji, co stanowi pierwszy tygodniowy odpływ od 16 września. Indeks S&P 500 (.SPX) na początku tygodnia osiągnął historyczny szczyt 7,844.52 punktów, po czym spadł. Z powodu narastających obaw o inflację, gwałtowne spadki na rynku obligacji podniosły rentowność 10-letnich obligacji skarbowych do 5.3645%, najwyższego poziomu od kwietnia 2002 roku, co pogorszyło nastroje rynkowe. Fundusze zainwestowane w amerykańskie akcje dużych, średnich i małych spółek odnotowały odpowiednio odpływy netto w wysokości 14.08 miliarda dolarów, 1.03 miliarda dolarów oraz 834 milionów dolarów. Jednak inwestorzy wpłacili netto 5.68 miliarda dolarów do funduszy sektorowych, z czego największe napływy zanotowały fundusze technologiczne - 4.53 miliarda dolarów. Fundusze utility i industrial przyciągnęły odpowiednio 1.18 miliarda dolarów oraz 1.04 miliarda dolarów. Amerykańskie fundusze obligacji odnotowały historyczny rekord napływu netto na poziomie 19.78 miliarda dolarów w analizowanym tygodniu. Inwestorzy wpłacili 6.76 miliarda dolarów do funduszy krótkoterminowych i średnioterminowych obligacji rządowych i skarbowych, co jest najwyższym poziomem od sześciu miesięcy. Fundusze inwestycyjne o ratingu inwestycyjnym i ogólne krajowe fundusze z podatkiem od dochodu odnotowały odpowiednio netto zakup na poziomie 5.04 miliarda dolarów i 2.52 miliarda dolarów. Fundusze rynku pieniężnego przyciągnęły 68.49 miliarda dolarów, odwracając wypływ środków na poziomie 43.6 miliarda dolarów z poprzedniego tygodnia. (Dla wygody osób nieposługujących się językiem angielskim, Reuters automatyzuje tłumaczenia na kilka innych języków. Ponieważ tłumaczenia automatyczne mogą być błędne lub nie uwzględniać pełnego kontekstu, Reuters nie gwarantuje ich dokładności i udostępnia je wyłącznie dla wygody czytelników. Reuters nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek szkody lub straty powstałe wskutek korzystania z automatycznego tłumaczenia.)
Ceny krypto
Więcej
