Podsumowanie wyników za IV kwartał: Invesco (NYSE:IVZ) i reszta segmentu banków powierniczych
Analizując wyniki finansowe banków powierniczych za IV kwartał, przyglądamy się najlepszym i najsłabszym spółkom tego okresu, w tym Invesco (NYSE:IVZ) i jego konkurentom.
Banki powiernicze zabezpieczają aktywa finansowe i świadczą usługi takie jak rozliczenia, księgowość oraz zgodność regulacyjna dla inwestorów instytucjonalnych. Szanse rozwoju wynikają ze wzrostu globalnej wartości aktywów pod powiernictwem, rosnącego zapotrzebowania na analizę danych oraz wdrażania technologii blockchain dla poprawy efektywności rozliczeń. Wyzwania obejmują presję na obniżanie opłat ze strony dużych klientów, znaczne wymagania inwestycyjne w technologie oraz konkurencję zarówno ze strony tradycyjnych graczy, jak i firm fintech wchodzących na ten rynek.
16 śledzonych przez nas akcji banków powierniczych odnotowało dobry IV kwartał. Jako grupa, przychody przewyższyły konsensus analityków o 2,4%.
Chociaż niektóre akcje banków powierniczych radziły sobie nieco lepiej od innych, to jako całość odnotowały spadek. Średnio ceny akcji spadły o 3,6% od czasu publikacji najnowszych wyników.
Invesco (NYSE:IVZ)
Z korzeniami sięgającymi 1935 roku, kiedy to firma stworzyła pierwszy fundusz inwestycyjny z celem wzrostu kapitału, Invesco (NYSE:IVZ) jest globalną firmą zarządzającą aktywami, oferującą rozwiązania inwestycyjne w obszarach akcji, instrumentów o stałym dochodzie, alternatywnych oraz strategii wieloassetowych.
Invesco odnotowało przychody w wysokości 1,26 miliarda dolarów, co stanowi wzrost o 8,8% rok do roku. Wynik ten przekroczył oczekiwania analityków o 0,9%. Ogólnie był to mocny kwartał dla spółki z imponującym przekroczeniem szacunków analityków dotyczących EBITDA oraz EPS.
Nie dziwi fakt, że akcje spadły o 7,2% od czasu publikacji wyników i obecnie są wyceniane na 26,56 USD.
Najlepszy IV kwartał: Franklin Resources (NYSE:BEN)
Działając pod szeroko rozpoznawalną marką Franklin Templeton od 1947 roku, Franklin Resources (NYSE:BEN) to globalna organizacja zarządzająca inwestycjami, oferująca usługi i rozwiązania finansowe osobom fizycznym, instytucjom oraz doradcom majątkowym na całym świecie.
Franklin Resources odnotowało przychody w wysokości 1,75 miliarda dolarów, co stanowi wzrost o 3,8% rok do roku, przewyższając oczekiwania analityków o 1,9%. Był to wyjątkowy kwartał dla firmy z przekroczeniem szacunków analityków dotyczących EPS oraz przyzwoitym przekroczeniem szacunków dotyczących przychodów.
Rynek wydaje się zadowolony z wyników, ponieważ akcje wzrosły o 5,9% od czasu publikacji. Obecnie są wyceniane na 27,42 USD.
Najsłabszy IV kwartał: Voya Financial (NYSE:VOYA)
Początkowo wydzielona z holenderskiego giganta finansowego ING w 2013 roku i przemianowana na nazwę sugerującą "podróż", Voya Financial (NYSE:VOYA) oferuje pracodawcom w USA benefity pracownicze i rozwiązania oszczędnościowe, pomagając ich pracownikom osiągać lepsze wyniki finansowe dzięki planom emerytalnym i produktom ubezpieczeniowym.
Voya Financial odnotowała przychody w wysokości 2,01 miliarda dolarów, co stanowi wzrost o 5,7% rok do roku, zgodnie z oczekiwaniami analityków. Był to słabszy kwartał, ponieważ firma znacząco nie osiągnęła szacunków analityków dotyczących EPS, a przychody były zgodne z prognozami.
Zgodnie z oczekiwaniami, akcje spadły o 1,3% po publikacji wyników i obecnie są wyceniane na 74,54 USD.
Hamilton Lane (NASDAQ:HLNE)
Z ponad 100 miliardami dolarów aktywów pod zarządzaniem i nadzorem, Hamilton Lane (NASDAQ:HLNE) to firma zarządzająca inwestycjami specjalizująca się w rynkach prywatnych, oferująca usługi doradcze i rozwiązania funduszowe inwestorom instytucjonalnym i prywatnym.
Hamilton Lane odnotował przychody na poziomie 198,6 miliona dolarów, co stanowi wzrost o 18% rok do roku. Wynik ten przewyższył oczekiwania analityków o 2,4%. Był to bardzo mocny kwartał z solidnym przekroczeniem szacunków analityków dotyczących EBITDA oraz EPS.
Akcje spadły o 13,2% od czasu publikacji wyników i obecnie są wyceniane na 122,75 USD.
BNY (NYSE:BK)
Sięgając swoimi korzeniami roku 1784, kiedy to została założona przez Alexandra Hamiltona, BNY (NYSE:BK) to globalna instytucja finansowa świadcząca usługi zarządzania aktywami, majątkiem i inwestycjami dla instytucji, korporacji oraz osób zamożnych.
BNY odnotował przychody w wysokości 5,18 miliarda dolarów, co stanowi wzrost o 6,8% rok do roku. Wynik ten przewyższył oczekiwania analityków o 0,7%. Był to zadowalający kwartał, ponieważ firma również przekroczyła szacunki analityków dotyczące EPS.
Akcje spadły o 2,6% od czasu publikacji wyników i obecnie są wyceniane na 117,50 USD.
Zespół analityków StockStory — wszyscy to doświadczeni inwestorzy zawodowi — wykorzystuje analizę ilościową i automatyzację, aby szybciej i w wyższej jakości dostarczać wnikliwe informacje rynkowe przewyższające standardy.
Zastrzeżenie: Treść tego artykułu odzwierciedla wyłącznie opinię autora i nie reprezentuje platformy w żadnym charakterze. Niniejszy artykuł nie ma służyć jako punkt odniesienia przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych.
Może Ci się również spodobać
Oddziały antyterrorystyczne na ulicach, Luwr zamknięty! We Francji w weekend wybuchła nowa fala protestów, a fala niepokojów może rozprzestrzenić się na Europę
Francja pogrąża się w nowej fali gwałtownych protestów – 70 tysięcy funkcjonariuszy sił bezpieczeństwa zostało pilnie zmobilizowanych, w wielu miastach wprowadzono godzinę policyjną, a Macron przyznał się do błędów w zarządzaniu sytuacją. Rynki finansowe już dały ostrzegawczy sygnał – różnica w rentownościach obligacji Francji i Niemiec wzrosła do najwyższego poziomu od czasu kryzysu zadłużenia w strefie euro, wskaźnik PMI spadł poniżej granicy rozwoju, luksusowe butiki zostały zabite deskami, Luwr zamknięto, a władze miejskie Paryża przewidują straty rzędu dziesiątek milionów euro. Fala niepokojów grozi rozszerzeniem się na całą Europę.
Kiedyś szaleńczo kupowali, dziś „arsenał” zmniejszył się o 51 bilionów wonów! Koreańscy inwestorzy detaliczni nie są już w stanie kupować
W ciągu czterech miesięcy "arsenał" detalicznych inwestorów z Korei spadł o 36,5%, wracając do poziomu z początku roku. Mimo że inwestorzy detaliczni łącznie netto kupili akcje o wartości ponad 75 bilionów wonów i nadal przejmują pozycje, napływ nowych środków został przerwany, a tempo uzupełniania znacznie odbiega od tempa zużycia. Dodatkowo, KOSPI w tym miesiącu gwałtownie spadł prawie o 20%, inwestorzy zagraniczni kontynuują netto sprzedaż, a obawy związane z ryzykiem kredytowym dotyczącym AI pogłębiają sytuację. W efekcie, bez wsparcia środków prywatnych, koreański rynek akcji w krótkiej perspektywie prawdopodobnie nie doczeka się trwałego odbicia.
Rozpad „transakcji konsensusu” i narodziny nowego konsensusu! Goldman Sachs wyjaśnia: Dlaczego instytucje obecnie znacznie zmniejszają swoje zaangażowanie w AI
Ekstremalnie zatłoczone transakcje typu "long na AI, short na wszystko inne" są obecnie boleśnie rozmontowywane — rynek nie zadowala się już "spalaniem gotówki jako narracją". Najwięksi dostawcy usług chmurowych muszą przy jednoczesnych nakładach inwestycyjnych rzędu 1,1 biliona dolarów wykazać rzeczywiste, wymierne przychody. Luka energetyczna na poziomie 40–50 gigawatów, rosnące koszty finansowania i zmiana makroekonomicznego paradygmatu z czasów "nadmiernych wydatków" powodują, że inwestowanie w AI przestaje być kwestią wiary, a staje się brutalnym testem zdolności do monetyzacji.
Wydatki kapitałowe na AI w impasie: przyspieszenie zwiększa presję na przepływy pieniężne, spowolnienie podważa narrację wzrostu
Nomura Securities uważa, że narracja inwestycyjna wokół AI jest obecnie uwikłana w wewnętrzne sprzeczności: jeśli giganci chmury przyspieszą wydatki kapitałowe, wolny przepływ gotówki będzie wciąż konsumowany, co prowadzi do wątpliwości dotyczących trwałości finansowania; jeśli jednak zwolnią, oznacza to, że popyt na AI oraz oczekiwania dotyczące zysków nie zostaną spełnione. Oba scenariusze prowadzą do zbycia aktywów. Nagromadzone długie pozycje podczas wrześniowej „gorączki inteligentnych agentów” po wywołaniu negatywnych katalizatorów doprowadziły do masowych stop-lossów, które rozprzestrzeniły się również na rynek amerykańskich obligacji skarbowych, kursy walut i rynek towarowy, prowadząc do systemowego delewarowania.
Ceny krypto
Więcej
