La ruée vers la richesse de l’IPO d’Anthropic déclenche une bataille : Goldman Sachs, Bank of America, et autres se disputent la gestion des fortunes des employés

Alors que les grandes banques de Wall Street rivalisent pour obtenir le mandat de souscription de l'IPO d'Anthropic, elles ciblent également un autre potentiel gigantesque : la fortune de plusieurs centaines de millions de dollars que les employés de cette entreprise d'IA pourraient accumuler après sa cotation.

Selon Bloomberg, citant des sources proches du dossier, Goldman Sachs, Bank of America, la division de gestion de fortune de BNY Mellon, JPMorgan et Wells Fargo ont déjà entamé des discussions avec Anthropic. Anthropic cherche à établir une liste de conseillers afin d’accompagner ses employés dans la gestion de cette future richesse.

L’introduction en bourse d’Anthropic suscite une attention considérable sur les marchés. L’entreprise devrait lancer son IPO dans les prochaines semaines, avec un objectif de levée de fonds pouvant atteindre, voire dépasser, la taille d’introduction de SpaceX et sa valorisation de 86,2 milliards de dollars. Cette perspective met particulièrement en lumière le potentiel d’enrichissement des employés d’Anthropic.

Anthropic a demandé à chaque établissement financier de soumettre une proposition détaillant leurs activités de gestion de patrimoine, en précisant notamment les frais, services et aspects opérationnels. La société a lancé récemment ce processus formel de demande d’informations, recevant également des réponses de plusieurs cabinets indépendants ou boutiques spécialisées, en plus des grandes banques mentionnées.

Brandon Smith, de la société de gestion de patrimoine Laird Norton Wetherby ayant soumis sa proposition à Anthropic, indique avoir déjà été en contact avec plusieurs employés d’Anthropic auparavant. Selon lui, il serait "très logique" de voir naître une nouvelle vague de millionnaires suite à l’introduction en bourse d’Anthropic.

"L’intelligence artificielle a connu une ascension fulgurante en très peu de temps, si bien que, même si les employés n’ont reçu des parts qu’il y a deux ans à peine, le montant qu’ils pourront obtenir lors de l’introduction en bourse pourrait être exceptionnellement élevé," observe-t-il. "C’est un peu comme gagner à la loterie."

Pour de nombreux salariés de la tech, l’arrivée soudaine de la richesse s’accompagne de difficultés quant à sa bonne gestion. La situation d’Anthropic reflète la dynamique actuelle des introductions en bourse dans la Silicon Valley.

À la veille de l’introduction en bourse de SpaceX, plus de 1 000 employés actuels et anciens se sont regroupés pour négocier collectivement avec des gestionnaires de patrimoine, afin d’obtenir des conditions tarifaires préférentielles et des produits financiers d’optimisation fiscale plus avancés. Ce cas montre que les employés de start-ups, face à des montants colossaux, sont prêts à faire des efforts conséquents pour bénéficier de solutions patrimoniales avantageuses.

La situation des employés d’Anthropic est particulièrement singulière. La valorisation de l’entreprise ayant explosé en un temps record, certains membres du personnel ne détiennent leurs parts que depuis deux ans, mais se retrouvent face à des gains potentiels largement supérieurs à leurs attentes. Pour des ingénieurs ou chercheurs généralement peu familiers des questions financières, le défi est de taille.

Le processus de sélection par Anthropic de partenaires pour la gestion de patrimoine reflète les multiples niveaux de concurrence qui agitent Wall Street à la faveur du boom des IPOs dans la Silicon Valley. Les grandes banques ne cherchent pas uniquement à obtenir des mandats de souscription, mais souhaitent aussi nouer des relations de gestion patrimoniale pérennes avec ces nouveaux ultra-riches du secteur technologique.

Pour des établissements comme Goldman Sachs ou Bank of America, capter dès à présent la clientèle des employés d’Anthropic signifie prendre une longueur d’avance avant même la réalisation de leur fortune. Une fois ces liens tissés, ils s’avèrent généralement très solides et générateurs de revenus sur la durée pour la gestion de leurs actifs.

Le calendrier exact de l’IPO d’Anthropic reste à préciser, mais la "fête de la richesse" annoncée a déjà lancé une compétition acharnée sur le marché.